רשות ניירות ערך סבורה שניתן להעמיד לדין את משה גולדמן, שהיה מנהל ההשקעות הראשי בקופת הגמל "גדיש" - הקופה הגדולה ביותר בישראל - שבבעלות פסגות. מאוחר יותר שימש גולדמן כסמנכ"ל כספי עמיתים באגף ההשקעות בחברת מנורה-מבטחים. הרשות מייחסת לגולדמן עבירות שוחד, מרמה, הלבנת הון ותרמית בניירות ערך.

מחלקת החקירות של הרשות העבירה (יום ד', 4.11.15) לפרקליטות מחוז תל אביב (מיסוי וכלכלה) את תיקו של גולדמן, והיא ממליצה להעמיד לדין גם את מי שלטענתה שיתפו פעולה איתו: שאול מאור, מבעליו של בית ההשקעות מאור-לוסקי העוסק בניהול תיקים וקרנות נאמנות; והדר אושרת, שהיה מנהל חדר מסחר בדויטשה בנק ישראל.

על-פי החשד, הפעילות העבריינית שהתבצעה בשנים 2013-2008, הביאה לגריפת רווחים אסורים בהיקף של לפחות 11 מיליון שקל לכיסם של החשודים, על חשבון כספי העמיתים עליהם היו אמונים. פעילות זו נעשתה באמצעות ביצוע עסקות מתואמות ופעולות מסחר מוכוונות שער בהיקפים משמעותיים, תוך ניצול מעמדם ותפקידם של החשודים בשוק ההון. לאחר מכן, חושדת הרשות, הם הסתירו את רווחיהם תוך שימוש בחשבונות בני משפחה ומקורבים בארץ ובחו"ל, דבר המהווה הלבנת הון.


רכישות מתואמות


על-פי החשד, גולדמן ניצל את תפקידו בפסגות על-מנת ליצור עסקות מתואמות מוכוונות שער מול חשבונות פרטיים במאור-לוסקי שנוהלו על-ידי מאור. על-פי ממצאי החקירה, הפעילות התרמיתית יצרה רווחים מובנים בהיקף של מיליוני שקלים בחשבונות הפרטיים במאור-לוסקי על חשבונם של עמיתי קופות הגמל שנוהלו בפסגות.

עוד נטען, כי מאור תיאם עם גולדמן רכישת ניירות ערך שונים, כאשר הוא מודע לכך שאותם ניירות ערך יירכשו בהמשך על-ידי חשבונות פסגות - מה שיביא לעלייה בשעריהם. בדרך זו ביצעו השניים בין חשבונות פסגות לבין החשבונות הפרטיים במאור-לוסקי מאות עסקות מתואמות בדפוס פעולה קבוע: רכישת ניירות ערך במהלך המסחר ומכירתם תוך זמן קצר בשער גבוה יותר לחשבונות פסגות. דרך פעולה זו הניבה רווח מובטח לחשבונות הפרטיים במאור-לוסקי.

על-פי ממצאי החקירה, דפוסי פעולה אלה הביאו להשפעה על השער ולגריפת רווחים תרמיתיים בחשבונות הפרטיים במאור-לוסקי, וזאת על חשבון חשבונות הלקוחות בפסגות. לפי החשד, גולדמן הוא זה שביצע את הפעילות המתואמת מצידה של פסגות מול החשבונות הפרטיים שבשליטת מאור, פעילות שהביאה לרווח תרמיתי המסתכם ביותר מ-2.5 מיליון שקל, אותו חלקו גולדמן ומאור באופן מתוחכם ומסווה באמצעות חשבונות בארץ ובחו"ל.


מרמה במניות דסק"ש


עוד על-פי החשד, פעלו אושרת, מאור וגולדמן באופן תרמיתי בניירות ערך לפחות בארבע הזדמנויות שונות במהלך 2008 במסגרת מכירת אחזקות של דיסקונט השקעות לדויטשה בנק, מתוך כוונה שדויטשה בנק תמכור לאחר מכן את ניירות הערך בשוק ו/או לחשבונות פסגות.

על-פי החשד, לפני ביצוע ההפצות על-ידי דויטשה, עליהן הופקד אושרת, דאג האחרון לעדכן את מאור אודותיהן. בעקבות מידע זה פעל מאור באחת משתי הדרכים הבאות, אשר הניבו לשותפים למרמה רווחים של 8.7 מיליון שקל:

• ביצוע מכירות בחסר (שורט) באחד מהחשבונות הפרטיים. סמוך לאחר מכן, ומתוקף תפקידו, מכר אושרת מחשבון דויטשה את ניירות הערך במחירים נמוכים ממחיר המכירות בחסר אותן ביצע מאור בחשבונו. פעילות זו אפשרה למאור לסגור את הפוזיציה ברווחים משמעותיים אותם חלק עם אושרת.

• מכירת ניירות הערך בהיקפים של מאות מיליוני שקלים, כאשר רובם ככולם נמכרים בתיאום ובידיעה של גולדמן לחשבונות פסגות, תוך שפעילות זו מותירה רווח של מיליוני שקלים אותם חילקו החשודים זה עם זה.